BV! Media procède à la mise à la poste de la circulaire de sollicitation de
procurations en vue de l'assemblée extraordinaire des actionnaires pour
approuver l'acquisition de BV! Media par Rogers Media

MONTRÉAL, le 8 sept. /CNW Telbec/ - BV! Media Inc. ("BV! Media") est heureuse d'annoncer qu'une étape importante a été franchie aujourd'hui en vue d'obtenir l'approbation des actionnaires relative à l'annonce antérieure de l'acquisition par Rogers Media Inc. ("Rogers Media") de toutes les actions ordinaires émises et en circulation de BV! Media au prix de 0,40 $ par action au comptant.

BV! Media a procédé à la mise à poste à ses actionnaires d'un avis de convocation à l'assemblée extraordinaire et de la circulaire de sollicitation de procurations donnant avis quant à l'assemblée extraordinaire des actionnaires de BV! Media qui se tiendra à 10 h (heure de l'Est) le 29 septembre 2010 à Montréal, Québec pour approuver la transaction. La date de clôture des registres pour établir la liste des actionnaires qui sont habilités à recevoir l'avis de convocation et à voter à l'assemblée a été fixée au 31 août 2010.

La transaction sera effectuée par une fusion statutaire de BV! Media avec une filiale nouvellement constituée en propriété exclusive de Rogers Media, 7557175 Canada Inc. ("Nouco"), ce qui nécessite l'approbation de 66 2/3 % des voix exprimées par les détenteurs d'actions ordinaires de BV! Media. Aux termes de la fusion, chaque actionnaire de BV! Media recevra des actions rachetables qui seront rachetées immédiatement pour une contrepartie au comptant de 0,40 $ par action et BV! Media deviendra une filiale en propriété exclusive de Rogers Media. Sous réserve de l'approbation des actionnaires et de la réalisation des autres conditions usuelles, la transaction devrait être complétée vers le 1er octobre 2010.

La circulaire de sollicitation de procurations contient une conclusion unanime du conseil d'administration (les administrateurs intéressés s'étant abstenus) à l'effet que la transaction est équitable pour les actionnaires et est au mieux des intérêts de BV! Media, ainsi qu'une recommandation unanime aux actionnaires de voter en faveur de la transaction.

Les motifs de cette recommandation incluent:

    
    -   Prime importante: La contrepartie entièrement au comptant de 0,40 $
        l'action que les actionnaires doivent recevoir aux termes de la
        transaction représente une prime d'environ 129 % par rapport au cours
        de clôture des actions le 17 juin 2010, soit la date à laquelle la
        lettre d'intention non exécutoire entre les actionnaires majoritaires
        de BV! Media, BV! Media et Rogers Media, a été signée et environ 100%
        du cours moyen pondéré selon le volume des actions pour les 20 jours
        de bourse précédant l'annonce de la transaction le 6 août 2010.

    -   Appui des actionnaires majoritaires : Les actionnaires majoritaires,
        qui détiennent des actions qui représentent environ 76% du nombre
        d'actions en circulation, compte tenu de la dilution, ont chacun
        conclu une convention de soutien et de vote avec Rogers Media aux
        termes de laquelle ils ont convenu irrévocablement d'exprimer les
        voix rattachées à leurs actions en faveur de la transaction.

    -   Avis quant au caractère équitable de Financière Banque Nationale
        Inc. : Financière Banque Nationale Inc. a remis au comité spécial du
        conseil d'administration un avis selon lequel, en date du 5 août 2010
        et sous réserve des hypothèses, des restrictions et des réserves qui
        y sont prévues, la contrepartie devant être reçue par les
        actionnaires aux termes de la transaction est équitable, d'un point
        de vue financier, pour les actionnaires.

    -   Caractère raisonnable de l'entente de fusion : Les modalités et
        conditions de l'entente de fusion entre BV! Media, Rogers Media et
        Nouco, lesquelles ont été examinées par les membres du comité spécial
        du conseil d'administration, en consultation avec ses conseillers
        juridiques, ont été jugées équitables et raisonnables, et font suite
        à des négociations sans lien de dépendance entre BV! Media et Rogers
        Media.
    

L'avis de convocation d'assemblée extraordinaire et la circulaire de sollicitation de procurations ont également été déposés auprès des autorités canadiennes en valeurs mobilières provinciales et sont disponibles sur le site de SEDAR au www.sedar.com.

BV! Media Inc.

BV! Media est une société canadienne chef de file en publicité et contenus Internet. Elle exploite un réseau publicitaire interactif chef de file au Canada qui compte plus de 400 sites de haute qualité représentés en exclusivité - avec une portée mensuelle de plus de 15 millions de visiteurs uniques au Canada. Elle est aussi éditeur du portail d'information BRANCHEZ-VOUS!

BV! Media est inscrite à la Bourse de croissance TSX sous le symbole BVM et compte approximativement 60,5 millions d'actions en circulation. Il est possible d'obtenir de plus amples renseignements sur la société en consultant SEDAR ou le site www.bvmedia.ca.

Ni la Bourse de croissance TSX ni le fournisseur de services de réglementation (tel que ce terme est défini dans les politiques de la Bourse de croissance TSX) n'acceptent quelque responsabilité que ce soit quant au bien-fondé ou à l'exactitude de ce communiqué.

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Renseignements: Tom Vorias, chef des finances, 514-337-9065, poste 223, [email protected]