Gestion institutionnelle Franklin Templeton présente un fonds de stratégies alternatives liquides destiné aux investisseurs institutionnels canadiens

TORONTO, le 26 mai 2015 /CNW/ - Placements Franklin Templeton a présenté aujourd'hui sa première stratégie de placement liquide alternative multigestionnaire au Canada. Le Fonds de stratégies alternatives Franklin K2 permet aux investisseurs institutionnels d'avoir accès à un portefeuille diversifié de stratégies de placement non traditionnelles, gérées par des gestionnaires de fonds spéculatifs institutionnels et visant à fournir aux investisseurs de plus faibles corrélations avec les catégories d'actifs traditionnelles, une volatilité réduite du portefeuille et un rendement appréciable ajusté en fonction du risque, tout en assurant une liquidité quotidienne.

« Dans l'environnement actuel caractérisé par la volatilité et les faibles taux d'intérêt, les régimes institutionnels canadiens sont à la recherche d'options de placement qui peuvent aider à réduire la volatilité sur des marchés imprévisibles, tout en fournissant un rendement appréciable ajusté en fonction du risque », a affirmé Dan Elsberry, chef, Stratégies alternatives, Services-conseils nord-américains, Placements Franklin Templeton. « Le Fonds de stratégies alternatives Franklin K2 peut représenter une solution de placement fort intéressante pour de tels investisseurs, de même que pour ceux qui visent à étoffer leur portefeuille d'actions et de titres à revenu fixe par une approche multigestionnaire diversifiée comportant de plus faibles corrélations avec les catégories d'actifs traditionnelles. »

Le Fonds de stratégies alternatives Franklin K2, qui n'est accessible qu'aux investisseurs institutionnels conformément à une dispense de prospectus, vise à donner accès à de nouvelles sources d'accroissement du capital à l'aide du processus de placement et de gestion avancée du risque qui a fait ses preuves et qu'utilise K2 Advisors pour le compte de sa clientèle mondiale depuis 20 ans.

« Alors que la conjoncture du marché demeure incertaine, bon nombre de nos clients institutionnels recherchent une stratégie de rechange pour diversifier leurs actifs et réduire leur risque », a affirmé Duane Green, chef, Gestion institutionnelle Franklin Templeton - Canada. « En misant sur la réussite de produits similaires de K2 aux États-Unis et en Europe, le Fonds de stratégies alternatives Franklin K2 fournit une approche unique en son genre parmi les structures de fonds spéculatifs  disponibles au Canada, notamment en offrant des frais fixes réduits comparativement aux structures tarifaires des fonds spéculatifs classiques, une liquidité quotidienne et une transparence quant aux sous-conseillers. »

Le nouveau fonds investit la quasi-totalité de ses actifs dans un fonds sous-jacent nommé FCPFT (pour Fonds communs de placement Franklin Templeton) Fonds de stratégies alternatives Franklin K2*, qui est géré par les gestionnaires de portefeuille David Saunders, administrateur délégué fondateur; Brooks Ritchey, administrateur délégué principal et chef de la constitution du portefeuille, et Rob Christian, administrateur délégué principal et chef de la recherche, K2 Advisors, à Stamford, au Connecticut. Ces gestionnaires de portefeuille répartissent de façon dynamique les actifs du FCPFT Fonds de stratégies alternatives Franklin K2 entre de multiples gestionnaires et stratégies de rechange, dont les stratégies événementielles, macro mondiales, acheteur-vendeur et d'arbitrage sur la valeur relative[i].

Chaque sous-conseiller en placements gère une stratégie pour le FCPFT Fonds de stratégies alternatives Franklin K2 et investit dans un vaste éventail de titres, lesquels peuvent comprendre, notamment, des actions et des titres apparentés aux actions, des titres de créance, des instruments dérivés et des billets négociés en bourse.

Le Fonds de stratégies alternatives Franklin K2 donne accès aux investisseurs à un groupe de gestionnaires de fonds spéculatifs non affiliés de premier plan ayant de solides antécédents pour ce qui est d'offrir un rendement ajusté en fonction du risque appréciable au cours de plusieurs cycles de marché. Afin de fournir une plus-value en capital et de réduire la volatilité par rapport au marché des actions en général, K2 ajuste les répartitions stratégiques pour refléter une perspective descendante du marché au fil du temps.

Les investissements dans le FCPFT Fonds de stratégies alternatives Franklin K2 sont réalisés par plusieurs sous-conseillers en fonction des quatre stratégies alternatives suivantes :

Stratégie acheteur-vendeur : 
Chilton Investment Company, LLC
Impala Asset Management, LLC
Jennison Associates, LLC
Wellington Management Company, LLP

Stratégie événementielle :
P. Schoenfeld Asset Management, L.P.

Stratégie d'arbitrage sur la valeur relative :
Basso Capital Management, L.P.
Chatham Asset Management, LLC
Lazard Asset Management, LLC
Loomis, Sayles & Company, L.P.

Stratégie macro mondiale : 
EMSO Partners Limited
Graham Capital Management, L.P.

Le fonds sous-jacent combine l'expertise de K2 Advisors en matière de solutions alternatives et les ressources mondiales de Franklin Templeton en gestion du risque, conformité et distribution.

Gestion institutionnelle Franklin Templeton
Gestion institutionnelle Franklin Templeton, qui fait partie de Placements Franklin Templeton, fournit à ses clients des services de placement nationaux et internationaux couvrant une gamme diversifiée de catégories et de styles d'actifs. L'expertise spécialisée de chaque gestionnaire, combinée à la plateforme institutionnelle mondiale, aux services de portefeuille équilibrés et aux capacités de gestion du risque de Franklin Templeton, fournit aux clients des stratégies de placement pouvant être personnalisées en fonction de leurs objectifs particuliers. Pour obtenir de plus amples renseignements, veuillez consulter le site www.ftinstitutional.ca.

K2 Advisors
K2 Advisors fournit des solutions intégrées de produits de fonds spéculatifs couvrant de multiples stratégies à une clientèle prestigieuse d'investisseurs institutionnels et bien nantis du monde entier. La philosophie de placement de K2 est centrée sur un solide engagement envers la répartition prudente du capital des clients qui met l'accent sur des programmes de gestion du risque rigoureux et éclairés, tout en cherchant à générer un rendement asymétrique stable (ce qui revient, en bref à maximiser la participation dans des marchés positifs, tout en cherchant à protéger le client dans les marchés à la baisse par la réduction du nombre et de l'ampleur des rendements négatifs). K2 répartit les actifs dans le cadre de stratégies de fonds spéculatifs caractérisées par une volatilité réduite et une corrélation moins élevée avec les marchés des actions en général afin d'atteindre ses objectifs de placement.

Établie à Stamford, au Connecticut, la société est présente à l'échelle mondiale avec 115 employés et des bureaux à New York, Londres, Tokyo, Hong Kong et Sydney. Pour obtenir de plus amples renseignements, veuillez consulter le site www.k2advisors.com.

Le 1^er novembre 2012, K2 a été intégrée à Placements Franklin Templeton dans le cadre de l'acquisition d'une participation majoritaire dans la société mère de K2, K2 Advisors Holdings, LLC.

Placements Franklin Templeton 
Franklin Resources, Inc. (NYSE : BEN) est une entreprise mondiale de gestion de placements connue sous le nom de Placements Franklin Templeton. Placements Franklin Templeton fournit des services de gestion de placements à l'échelle nationale et internationale à des clients de détail ainsi qu'à des investisseurs institutionnels et au secteur des fonds souverains dans plus de 150 pays. Grâce à ses équipes spécialisées, la société possède une expertise dans toutes les catégories d'actifs - y compris les fonds d'actions, les fonds à revenu fixe, les solutions alternatives et les solutions personnalisées. Les plus de 600 professionnels en placement de la société sont appuyés par son équipe internationale intégrée de professionnels de la gestion du risque et son réseau mondial de pupitres de négociation. Établie en Californie, la société, qui compte des bureaux dans 35 pays, cumule plus de 65 ans d'expérience en placement; elle gérait un actif de plus de 894 G$ US (plus de 1 079 G$ CA) au 30 avril 2015.

[i] Les stratégies de placement sous-jacentes du FCPFT Fonds de stratégies alternatives Franklin K2 comprennent notamment :

• Stratégies acheteur-vendeur - Les stratégies acheteur-vendeur visent généralement à générer un rendement sur les placements dans les marchés des actions mondiales en effectuant des placements à court et à long terme dans des actions ordinaires et des indices d'actions ordinaires. Ces stratégies sont généralement axées sur le rendement ajusté en fonction du risque et misent sur les opinions et les perspectives des sous-conseillers concernant des marchés des actions, régions, secteurs et titres particuliers. Voici quelques exemples de stratégies à court et à long terme relatives aux actions : i) les stratégies axées sur la croissance; ii) les stratégies centrées sur la valeur; iii) les stratégies neutres par rapport au marché (p. ex.. maintien d'une exposition nette comprise entre 20 % pour le cours acheteur et 20 %, pour le cours vendeur); iv) les stratégies sectorielles (p. ex., technologie, soins de santé et finances); et iv) les stratégies régionales (p. ex., Europe et Asie).
• Stratégies d'arbitrage sur la valeur relative - Les stratégies d'arbitrage sur la valeur relative couvrent une vaste gamme de techniques de placement qui visent à tirer parti des inefficiences relatives à des titres connexes. Ces stratégies comprennent généralement le fait de prendre une position sur un instrument financier tout en prenant simultanément une position de compensation sur un instrument connexe pour tenter de tirer profit des changements marginaux du différentiel de prix. Voici quelques exemples de stratégies d'arbitrage sur la valeur relative : a) les stratégies de positions longues et courtes relatives au crédit; b) l'arbitrage sur crédit; c) l'arbitrage de convertibles; et d) l'arbitrage de volatilité.
• Stratégies événementielles - Les stratégies événementielles consistent en des placements dans des titres d'entreprises touchées par divers événements. Ces stratégies sont généralement axées sur l'analyse de l'incidence d'un événement propre à une entreprise ou à une transaction sur la valeur des titres. Des exemples de tels événements comprennent les fusions, les acquisitions, les transferts d'actifs, les offres publiques d'achat, les offres publiques d'échange, les recapitalisations, les liquidations, les dessaisissements, les scissions, les restructurations de capitaux propres et les réorganisations.
• Stratégies macro mondiales - Les stratégies macro mondiales sont généralement axées sur les possibilités macroéconomiques offertes par de nombreux marchés et instruments. Les placements peuvent être à long ou à court terme et fondés sur la valeur relative ou sur des opinions concernant l'évolution d'un marché, d'un taux d'intérêt, d'une marchandise ou de toute autre variable macroéconomique. Ces stratégies macro mondiales incluent notamment les stratégies macroéconomiques discrétionnaires et systémiques.

*Le fonds sous-jacent
Le fonds sous-jacent est un sous-fonds de Fonds communs de placement Franklin Templeton (« FCPFT ») géré par une société affiliée de Placements Franklin Templeton (PFT) et constitué en tant que société d'investissement à capital variable en vertu des lois du Luxembourg. Le fonds sous-jacent est agréé comme OPCVM, soit un organisme de placement collectif en valeurs mobilières, et est distribué en vertu d'un prospectus dans plusieurs pays d'Europe et d'ailleurs. Le FCPFT Fonds de stratégies alternatives Franklin K2 n'est pas disponible directement pour les investisseurs au Canada. K2 Advisors est le conseiller de portefeuille pour le fonds sous-jacent et est une filiale à participation majoritaire de PFT. 

SOURCE Placements Franklin Templeton

Relations avec les médias : Sarah Kingdon, Communications d'entreprise, Placements Franklin Templeton, 416-957-6191